PRESENTATION
Fondamentaux
Chaque entreprise, qu’il s’agisse de PME ou de multinationale, est concernée par l’établissement, au moins annuel, de ses états financiers. La tenue des états financiers, garante d’une représentation financière structurée, revêt généralement un caractère légal et obligatoire. Les états financiers sont le reflet
de la situation financière d’une entité. Ils constituent un des principaux outils d’aide à la
décision et par définition, le support de comparaison dans le temps, de la situation d’une
entreprise par rapport à ses situations passées, mais aussi par rapport à d’autres
entreprises.
Les états financiers servent de base aux analyses et diagnostics financiers ainsi qu’aux
interprétations qui en découlent. C’est précisément sur ce principe que se fonde la
certification financière.
Principes
La certification financière est par définition neutre, objective et universelle.
La logique mathématique qui compose la démarche d’évaluation et les schémas de mesure qui en
découlent, suivent un raisonnement exclusivement scientifique, garantissant les caractères
d’équité et d’unicité de la certification.
Définition
La certification est une procédure par laquelle une tierce partie, l’organisme de certification, donne l’assurance qu’une entité est conforme à une liste d’exigences spécifiées dans un cahier des charges relatif à un standard.
La certification MSI 20000 est la certification dédiée à la qualité financière.
STANDARD MSI 20000 ®
Origine
Impulsé dès 2001 au lendemain de l’affaire Enron, le standard MSI 20000 a commencé à émerger au sein d’une élite de professionnelles de la finance. Le standard voit officiellement le jour en 2008, à la suite de la crise des « subprimes ». Initialement portée par des acteurs européens, l’idée était d’identifier les valeurs les plus saines au sein des places financières.
Aujourd’hui, le standard s’est généralisé à toute entreprise désireuse de mesurer la qualité de son activité financière et de la faire valoir ; qu’il s’agisse d’entreprise cotée ou non, tout secteur d’activité confondu. La certification MSI 20000 se présente donc, comme un diagnostic financier complet, suivie d’un indice mis à la disposition du marché et de ses acteurs (actionnaires, investisseurs, créanciers, partenaires, clients, fournisseurs, …), en quête de repères fiables et indépendants.
Construction
MSI 20000 pour Market Standard Indicator – Indice 20000, est la norme de la qualité financière.
Le cahier des charges de la norme MSI 20000 donne les exigences requises à la qualité financière d’une structure, selon son secteur d’activité. La liste d’exigences comme ligne directrice, sert de support à la certification, qui s’articule sur 2 axes : la solidité et la performance financière. Deux fondamentaux assurant à toute entreprise : rentabilité, solvabilité et pérennité dans le temps.
Vocation
Une certification, à un référentiel donné, est une initiative d’accréditation à un moment arrêté d’un système évolutif. La certification financière vient attester de la conformité à un ensemble de critères en matière de gestion financière. Ainsi le standard MSI 20000 vient renseigner sur la qualité de la gouvernance, en matière de management financier.
CERTIFICATEURS MSI 20000 ®
Certificateurs internationaux au service de la
finance.
Les Organismes de Certification autorisés à délivrer le standard
MSI 20000, le sont sur des critères de sélection très précis. Les
certificateurs internationaux SGS et DEKRA ont été habilités à
émettre des certificats de conformité au standard MSI 20000. Les
Organismes SGS et DEKRA, respectivement suisses et allemands,
font partie des leaders mondiaux des métiers de la certification.
L’Organisation MSI, ONG de Droit Suisse, est l’organe de
diffusion et de régulation, du référentiel.
L’Organisation MSI est composée de compétences et d’experts
internationaux de la finance d’entreprise et de marché.
CERTIFICATION MSI 20000 ®
Procédure
La procédure de certification MSI 20000, se fait tel que mentionné dans la réglementation de la norme MSI 20000, en adéquation avec la norme ISO 17021. Ce standard de certification donne les exigences et principes de compétence, de cohérence, d’impartialité et d’indépendance, relatifs aux travaux de certification.
Compétence
Les auditeurs MSI 20000 sont sélectionnés sur leur savoir-faire
et leur expérience dans les domaines de l’analyse et de
l’évaluation financière. Les coordinateurs d’audits sont choisis
pour leurs qualifications et leurs expertises métier, dans
chaque secteur d’activité.
Cohérence
Les travaux d’évaluation s’effectuent sur la base des états
financiers approuvés par les commissaires aux comptes ; gage de
véracité des informations communiquées.
Les schémas de mesure MSI 20000 sont établis sur des critères
mathématiques et objectifs, construits sur un raisonnement
exclusivement scientifique.
Impartialité
Il est apporté la plus grande rigueur dans l’approche
d’évaluation, avec des procédures strictement encadrées et
standardisées à l’échelle internationale. Le diagnostic
financier est dans son intégralité, réalisé au sein des locaux
du certificateur, sans l’intervention des ressources du
bénéficiaire.
Indépendance
Les travaux sont réalisés par une tierce partie indépendante,
ayant les statuts d’organisme de certification. Les
certificateurs habilités MSI 20000, le sont sous la licence
officielle MSI, selon un certain nombre de critères préétablis.
Par ailleurs, lors des missions d’audits, les coordinateurs
d’audits sont, par soucis d’impartialité, les seuls vis-à-vis de
l’entité auditée. Leur mission est de relayer les activités
entre les deux parties (certificateur et bénéficiaire), au cours
du processus d’audit. Les missions ont lieu dans leur
intégralité au sein des locaux du certificateur, sans la
contribution du bénéficiaire, qui ne mobilise donc aucune
ressource et aucun espace.
Processus
Selon la réglementation internationale des certifications
systèmes : une certification est émise à la suite d’un audit
spécifique et strictement encadré.
Les audits ont pour support de base : cahier des charges et
procédures.
Dans le cadre de la certification financière, les procédures
sont appliquées en adéquation avec le standard ISO 17021. Le
cahier des charges, quant à lui, reprend minutieusement par
secteur d’activité, une batterie d’instruments et de modèles
financiers, retenus sur des critères de fiabilité et de
pertinence. La certification est délivrée selon la démarche
suivante :
Grand audit
Il s’agit de mesurer la qualité financière d’une entité afin de
déterminer sa conformité avec les exigences du standard MSI
20000.
Certification
Lorsque le grand audit révèle la conformité de l’entité auditée,
cela conduit à sa certification. Un certificat de conformité au
standard MSI 20000 est alors délivré à l’établissement.
Conformément à la réglementation internationale en vigueur : les
certificats de conformité ont une durée de validité de trois
années, à compter de la date d’octroi et dès lors que le
bénéficiaire reste représentatif de la certification.
Audit de suivi
Pour chaque cycle de certification, le certificateur effectue
tout au long de la durée de validité des certificats, des audits
annuels de contrôle afin de s’assurer que l’établissement
certifié est toujours en conformité, d’une année à l’autre, avec
les exigences requises MSI 20000.
Sur un cycle de certification de trois années, il y a deux
audits de suivi (en n+1 et n+2).
Méthodologie
La certification au standard MSI 20000 repose sur l’évaluation de la conformité du système de management financier, par la mesure de la qualité financière d’une structure. A cet effet, le cahier des charges MSI 20000 prévoit 3 étapes, résumées ci-dessous :
Collecte de données
Il s’agit pour le certificateur de recueillir auprès du
bénéficiaire, l’ensemble des données qui serviront aux travaux
d’audit. Le support principal d’analyse, sont les états
financiers des dernières années, approuvés par les commissaires
aux comptes. La collecte des données se fait au sein des locaux
du bénéficiaire ; la revue documentaire et le traitement des
données, chez le certificateur.
Toute donnée transmise ou information communiquée dans le cadre
des missions de certification, est soumise à confidentialité. La
relation entre les parties prenantes est dans son intégralité
régie par le sceau de la confidentialité.
Diagnostic technique
Il s’agit sur la base des états financiers approuvés et du
protocole sectoriel MSI 20000, d’évaluer la qualité financière
d’une entreprise, par la mesure des axes de solidité et de
performance financière.
Les évaluations se présentent sous la forme d’une analyse
financière complète et approfondie, explorant thème par thème,
les composants et sous-jacents, liés directement ou
indirectement à la qualité financière d’une entreprise. Chaque
thème est repris individuellement par une sélection
d’instruments, en fonction du secteur d’activité.
| AXES | THEMES |
| SOLIDITE | Gestion des actifs |
| Gestion des liquidités | |
| Gestion des passifs | |
| Gestion des risques | |
| Gestion des ressources humaines | |
| Gestion du cycle de l’exploitation | |
| PERFORMANCE | Rentabilité commerciale |
| Rentabilité économique | |
| Rentabilité financière | |
| Rentabilité globale nette | |
| Rentabilité opérationnelle | |
| Rentabilité de la création de Valeur | |
Tableau illustratif, variable selon le secteur d’activité
Interprétation
Il s’agit de confronter les résultats du diagnostic financier, aux repères préconisés par le standard MSI20000. Cette comparaison permet, via un système de scoring, pondéré par des coefficients et des algorithmes de lecture d’écarts, de mesurer et de situer précisément la qualité financière d’une entreprise et ainsi statuer sur son aptitude à être certifiée. Les standards MSI sont fixés sur la base d’un benchmarking sectoriel international, ajusté selon les spécificités de chaque secteur d’activité.
INTERETS DE LA CERTIFICATION
Les valeurs ajoutées de la certification MSI 20000 sont multiples et peuvent être présentées, sous deux composantes :
L’expertise métier MSI 20000 ®
D’un point de vue interne : les rapports d’évaluation, décrivent de manière complète les points forts et les points faibles du management financier d’une entreprise. Le cahier des charges du référentiel MSI 20000 est le fruit d’un travail continu, construit sur les schémas d’évaluation financière les plus sophistiqués. Ainsi, via ses modèles prédictifs, la pertinence de la méthodologie conduisant à la certification MSI 20000 permet de tendre vers l’optimisation des processus de gestion financière, en détectant les carences et en anticipant les disfonctionnements à venir. L’émission d’alertes, accompagnées des recommandations à même d’y remédier, constitue une approche constructive et concrète de perfectionnement.
Le standard MSI 20000 vise à faire progresser les bonnes pratiques en matière de gouvernance financière en pérennisant au sein de l’entreprise, un système d’information financière ainsi que des procédures et des schémas d’aide et de prise de décision, fiables.
Le vecteur de communication MSI 20000 ®
D’un point de vue externe : une certification, comme vecteur de
communication, est un argument fiable et concret, venant
traduire la conformité d’un système, à un ensemble d’exigences.
La certification financière est un engagement et une initiative
forte d’accréditation à un moment donné d’un système évolutif,
selon un standard d’excellence.
L’utilisation des marques de conformité MSI 20000 est un
indicateur contribuant directement au processus de valorisation
et d’amélioration de l’attractivité d’une entreprise, en
confortant le marché sur sa qualité financière.
Dans un environnement en perpétuelle évolution, le standard MSI 20000 se présente comme un indice commun aux acteurs économiques et opérateurs financiers, en quête de repères financiers à l’échelle nationale et internationale.
ATOUTS MSI 20000 ®
- Une comparaison sectorielle à l’international de la situation de l’activité financière (via benchmarking)
- Un guide de conduite et un support d’aide à la décision en matière de stratégies financières
- Un système d’information financière viable et des schémas financiers pérennes
- Une valorisation de l’activité et de la situation financière
- Un levier de progression des bonnes pratiques financières
- Un indicateur de solvabilité et de rentabilité
- Un indice de maitrise des risques et d’intégration des précautions financières sectorielles
- Un engagement vers une amélioration continue de l’attractivité financière
- Un repère fiable et concret, gage de qualité financière sur le marché
- Un avantage concurrentiel indéniable
- Une prise de position à l’international
Marques de conformité :
Manuel d’utilisation MSI 20000
Logo type MSI 20000
ORGANISATION MSI ®
Objet
MSI 20000 est un projet collectif qui rassemble des compétences
issues des sphères économiques et financières, internationales.
L’Organisation MSI est l’autorité de diffusion et de régulation du référentiel MSI 20000.
L’Organisation MSI est une ONG de droit Suisse, à but non-lucratif.
L’Organisation a pour vocation la mise à jour et l’actualisation
du référentiel ainsi que le contrôle de ses champs d’application.
Coordonnées
Adresse : Organisation MSI, 3 Boulevard Georges Favon, 1204 Genève – Suisse
Comité scientifique
Évènements
Actualités
- MSI 20000 renseigne les marchés sur la pérennité, la solvabilité et la rentabilité des entreprises
- MSI 20000 : la norme internationale de certification financière des entreprises
- CERTIFICATION FINANCIÈRE : LA NORME MSI 20000
- MSI 20000, la nouvelle norme pour rassurer les marchés financiers
- MSI 20000, le standard d’évaluation et de mesure de la qualité financière des entreprises
- Avec MSI 20000, les marchés veulent miser sur la performance et la surperformance des entreprises
- La qualité du management financier a son référentiel : le MSI 20000
